苏格兰皇家银行(Royal Bank of Scotland Group Plc)一名前债券交易员周三向美国法院承认合谋进行证券欺诈，美国政府目前正在对资产证券化市场进行调查。

据彭博社的最新报道，康涅狄格州检察官Deirdre Daly在一份声明中说，现年34岁的Matthew Katke周三承认参与欺骗了买卖债券的客户，并就合谋进行证券欺诈的指控认罪。他同意与控方进行合作。

Katke交易的是由高收益公司债支持的贷款抵押债券(collateralized loan obligation)。该项指控主要针对他在苏格兰皇家银行工作期间的行为。他2008年至2013间就职于苏格兰皇家银行，之后加入野村控股(Nomura Holdings)。

不过，据不愿透露姓名的人士称，他目前已经不再是野村控股的雇员。

路透社称，Katke的做法一般是就卖方要价进行作假，以赚取其中差价；或者捏造第三方卖家来赚取佣金。买家因此被要了高价，而卖方却不得不接受较低的价格，Katke及其同事在贷款抵押债券交易中骗得上百万美元。

根据检察官的指控，Katke和他在苏格兰皇家银行的同事合谋向客户提供假文件，以增加收益。他们就苏格兰皇家银行买卖债券的价格进行造假，并在债券是否为该行所有还是来自第三方误导客户。

在杰富瑞集团(Jefferies Group LLC)前交易员Jesse Litvak去年被控证券欺诈后，美国监管机构就开始对贷款抵押债券等资产证券化市场展开调查。Litvak后来承认对客户撒谎，就证券欺诈的指控认罪。

贷款抵押债券就是把高收益率的企业贷款进行打包，将它们拆分成风险不同、收益不同的证券，评级从AAA到B不等。

彭博社援引摩根大通公司(JPMorgan Chase)的数据说，2014年贷款抵押债券的发行额达到创纪录的1236亿美元，超过了2006年高峰期时的940亿美元。截至3月6日，美国市场今年的发行额为191亿美元。

然而，虽然贷款抵押债券发行额达到了创纪录的水平，但这个市场的许多方面却缺乏透明度。美国金融业监管局(Financial Industry Regulatory Authority)也在寻求加强某些资产抵押债券交易的信息披露，不过从目前情况看，能做到的还比较有限。

Katke将面临最高5年的刑期，不过如果他能为政府的调查提供帮助还可能获得从宽处理。