中国正在向考虑上市的沙特阿拉伯国家石油公司(Saudi Aramco,下称沙特阿美)伸出橄榄枝。
2月11日,彭博社援引知情人士的话称,中国方面正劝说沙特阿美在中国香港和沙特两地的证券交易所上市,以换取中方资金的锚定投资。
锚定投资又被称作锚定订单,在IPO中,是指在路演和簿记开始前,即明确表达了投资意向、并在路演和簿记第一天就下达的订单。锚定投资不是一种严格的制度安排,而是对一个特定时点的订单的特别称呼,是一种约定俗成的商业行为。
知乎作者FantasticCathy认为,锚定订单在交易发行早期就进入,在发行人和承销商的心理上有定心丸的作用。此外,锚定投资还能够带动起投资者的认购势头。
上述知情人士还对彭博社表示,中国还将为沙特阿美在香港上市进行宣传,中国基金或作为沙特阿美IPO的基石投资者。据称,该提议于2016年稍早时候提出,但目前尚未有最终的决定。
今年1月8日,沙特副王储穆罕默德·本·萨勒曼(Mohammad bin Salman Al Saud)曾表示,沙特正在考虑出售沙特阿美的股份,以平衡国家财政预算,应对油价的暴跌。《经济学人》引述沙特一位官员的话称,沙特阿美公司的价值超过万亿美元,沙特阿美极有可能成为世界上最有价值的上市公司。
随后,沙特阿美发表声明证实,该公司正在研究股票上市方案。该声明称,可选方案包括出售一定比例的沙特阿美股份,或者在沙特证券交易所捆绑上市下游子公司。
沙特阿美的一种选择方案是将其部分下游业务和炼油资产上市。按照此方案,沙特阿美的估值可能逾900亿美元,上市筹资金额可能在50亿美元至100亿美元区间内。
彭博社报道称,沙特阿美并没有要求其委托的财务顾问,将沙特作为唯一的上市地点。沙特阿美的代表拒绝就此事发表评论。
彭博社称,沙特阿美对中国能源具有重要战略意义。2014年,美国能源信息署(EIA)数据显示,中国原油进口量的16%由沙特阿拉伯提供。而中国国家主席习近平1月访问中东的第一站,也正是沙特首都利雅得。
彭博社汇编数据显示,2015年在香港IPO的交易金额达到了340亿美元,超过了美国的300亿美元。“若沙特阿美选择在中国香港上市,还将继续刺激、提升香港股市的交易规模。”彭博社评论称。
公开资料显示,沙特阿美是全球最大的石油生产商,也是成本最低的石油企业之一,坐拥全球最大的陆上和海上油田,探明油气储量约为2610亿桶,是埃克森美孚(ExxonMobil,NYSE:XOM)的十倍。另据美国顾问公司PetroStrategies数据,在炼油方面,沙特阿美是全球第四大炼油商,排在埃克森美孚(exxon mobil)、壳牌(Royal Dutch /Shell Group of Companies)和中国石化(600028.SH)之后。
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