记者 | 佘晓晨

北京时间5月1日，喜马拉雅向美国证券交易委员会（SEC）提交了首次公开发行（IPO）申请，计划以“XIMA”为证券代码在纽约证券交易所挂牌上市，高盛、摩根士丹利、美银和中金为联席承销商。

招股书显示，腾讯、阅文、百度、小米、好未来、索尼音乐为喜马拉雅的战略投资者。主要财务投资者包括美国泛大西洋投资集团、挚信资本、高盛、兴旺投资、创世伙伴资本、普华资本、合鲸资本等。

喜马拉雅是一家成立于2012年的在线音频平台，招股书显示，截至2021年第一季度，喜马拉雅全场景月活跃用户已达到2.50亿。

业务方面，公司形成的主要变现渠道包括付费订阅、广告、直播、教育服务以及其他创新产品和服务。

其中，付费订阅服务是喜马拉雅的基本盘，在2020年贡献了超过17亿元收入，占比达到43.3%。2021年第一季度，喜马拉雅移动端付费用户达1390万人，付费率达13.3%。

招股书显示，2018年到2020年，喜马拉雅的营收分别为人民币14.8亿元，人民币26.8亿元和人民币40.5亿元。2021年一季度营收为人民币11.6亿元，同比增长超65%。2020年，喜马拉雅广告收入增速73.9%，付费订阅增速41.3%。

在用户数据上， 2021年第一季度，喜马拉雅全场景流量月活跃用户达到2.50亿，包括移动端月活1.04亿和IoT及其他开放平台用户1.46亿。以用户时长计算，2018年到2020年，其移动端用户日均收听时长从平均123分钟增长至141分钟。

在内容层面，喜马拉雅表示，目前平台搭建了包括PGC（专业生产内容）、PUGC（专业生产内容）、UGC（用户生产内容）三种模式的内容结构。截至2021年3月31日，平台上累计包含100个品类的2.8亿条音频内容。

其中，头部内容为PGC，如德云社、三体等；腰部是PUGC，如采采、幻樱空、有声的紫襟，一般拥有百万粉到千万粉不等，是这两年对营收增长贡献最大的一个群体；尾部则为UGC，比如播客、配音、朗读内容等，在2020年整个平台收听时长中占了51.9%。

值得注意的是，过去几年间，喜马拉雅曾数次被传出上市消息，但公司都予以否认。2019年5月，喜马拉雅出现了投资人批量退出的情况，外界再次传出其准备上市的消息。

IPO前，兴旺投资持有喜马拉雅10.7%的股份，为最大机构投资方。此外，挚信资本和腾讯分别持有7.5%和5.4%的股份。

招股书显示，喜马拉雅计划将本次IPO募集所得资金净额的约30%将用于提升下一代技术、人工智能和大数据能力；约25%将用于丰富内容生态，给内容创作者更多权益；约25%将用于营销和品牌推广，扩大用户数和品牌影响力；约20%则将用于潜在的战略投资与并购、营运资金以及一般企业用途。