实习记者 | 章宇璠

景林资产于8月11日深夜披露了其在美股市场的最新持仓。

根据景林资产管理香港有限公司（以下简称“景林香港”）向美国证交会提交的截至2023年二季度末的美股持仓数据，截至今年6月30日，景林香港今年二季度末在美股持有28只证券。其中，景林香港在今年第二季度新买进5只证券，加仓8只证券，同时清仓5只证券，减持5只证券。其美股持仓总市值20.69亿美元（约合人民币149.76亿元），较今年一季度末的17.29亿美元，季度环比增幅达20%。

此次公布的景林资产美股组合，是该私募通过其香港子公司进行投资的头寸，并不包含中国内地主体的美股头寸。

景林香港的美股资产主要集中在中概股如拼多多、网易、新东方，以及脸书、英伟达、微软等。截至今年6月30日，景林香港公司在美股的前十大持仓总市值为17.03亿美元，占其美股持仓总市值的82.32%，集中度相对较高。

具体来看，二季度末其美股前十大重仓股分别是拼多多、脸书母公司Meta、网易、Doordash、新东方、英伟达、中通快递、微软、富途控股、满帮集团；前8名的持仓市值都超过了1亿美元。

其中，拼多多被小幅增仓至470万股，对应市值为3.25亿美元，为景林香港第一大重仓股。景林香港自2022年二季度起，连续四个季度加仓拼多多。在其享受了一波拼多多股价反弹行情后，从去年10月至今年2月初，拼多多股价最高涨幅突破130%后就不再上扬。在年中5月，拼多多年内最大跌幅一度超40%。从五月末到七月末，拼多多的股价反弹幅度又接近50%。由此可见，景林香港对拼多多不断连续抄底。

此外，景林香港本季度也加持数家互联网属性的平台公司，并且对AI人工智能领域持续看好。前十大持仓中，相关公司包括：脸书母公司META、网易、美国外卖平台DOORDASH、微软、英伟达。

其中，景林大幅加仓脸书母公司META，从一季度的63万股增持至104.8万股，变动幅度为66%。而META年内股价也是直线上升，上半年累计涨幅超130%。

景林资产合伙人、基金经理蒋彤认为，自Chat GPT引发全球关注之后，全球尤其是中美对算力的需求激增，这一轮AI浪潮会带来显著商业价值，使得算力、模型投入在商业上可以持续健康态势，因此公司前瞻布局了此类优质资产。未来，作为生产力工具，AI的应用面非常广泛而且需求旺盛，有望带来产业链由高算力投入到高收入回报的良性循环。在布局平台类资产以及算力产业链之后，公司会更聚焦于应用端的投资机会。

景林香港还将满帮集团提升至第十大重仓股。其为江苏满运软件科技有限公司（运满满）与贵阳货车帮科技有限公司（货车帮）战略合并的集团，其有“货运数字化第一股”之称。满帮集团表示，公司会利用移动互联网、大数据、人工智能等新的技术，提升车找货、货找车的数字化、智能化和标准化水平，为传统的物流行业升级赋能。今年二季度景林资产加仓满帮集团258万股，足见其对满帮集团的乐观预期。

富途控股也是前十大重仓股中的新面孔。公开资料显示，富途控股为一家互联网跨境券商，今年5月该公司发布公告称，响应中国证监会对跨境证券业务的整改要求，富途将从2023年5月19日起从中国境内应用商店下架“富途牛牛”APP。公告发布后，富途控股震荡调整，二季度仍跌超20%，不过在此过程中，景林资产加仓180万股，抄底意愿明显。

景林资产对市场维持乐观，并持续关注中长期经济恢复的成效。

从估值方面来看，景林资产表示，今年以来全球主要股市中的多数均创出了近年新高甚至历史新高，而无论A股、港股还是中概股的走势均明显滞后、估值水平很低，后续仍有反弹空间。